Butuh Dana Rp 1,5 Triliun, PPRO Siap Rights Issue

PT PP Properti Tbk (PPRO) menyatakan niatnya untuk melakukan penambahan modal dengan hak memesan efek terlebih dahulu atau rights issue. Dalam aksi tersebut, perseroan mengincar dana sebesar Rp1,5 triliun, dengan melepas sebanyak-banyaknya lima miliar lembar saham.

Direktur sekaligus Sekretaris Perusahaan PPRO, Indaryanto menuturkan bahwa hal tersebut dilakukan perseroan dalam upaya melakukan ekspansi dan mempertahankan tingkat pertumbuhan.

"Kami membutuhkan Rp1,5 triliun. Sementara jumlah lembar saham akan mengikuti saja. Bisa jadi akhirnya nanti hanya lima miliar lembar yang dikeluarkan, karena permintaan investor tinggi,? katanya dalam siaran pers, di Jakarta, Senin (27/2/2017).

Lebih lanjut dirinya mengungkapkan, pasca rights issue, PT Pembangunan Perumahan (Persero) Tbk (PTPP) akan kembali melaksanakan aksi korporasi dengan menginjeksi dana ke PP Properti? sebagai anak usahanya. Rencana suntikan dana sekitar Rp1 triliun itu akan berasal dari kas internal sebelum rights issue.

Menurut Indaryanto, dana segar tersebut akan membuat PPRO mampu melakukan ekspansi dan mempertahankan tingkat pertumbuhan ke depan. Pada 2016, perseroan mampu mencatat pertumbuhan pendapatan sebesar 42,8 persen menjadi Rp2,1 triliun. Dengan laba bersih Rp365,4 miliar atau naik 22 persen dibandingkan tahun sebelumnya, sedangkan marketing sales tercatat sebesar Rp2,5 triliun atau naik 25 persen, lebih tinggi dari rata-rata industri. Sementara itu,? tahun ini PPRO menargetkan pertumbuhan marketing sales sebesar 45 persen menjadi Rp3,5 triliun.

Sehinga, jika kebutuhan dana sebesar Rp1,5 triliun dibagi lima miliar lembar saham, harga saham menjadi Rp300 per lembar. Saat ini PPRO sudah diminati oleh banyak investor, termasuk investor asing. Ini saya dapat ketika kami melakukan roadshow, papar Indaryanto.

Sebelumnya, riset analis PT BNI Securities (22 November 2016), Maxi Liesyaputra merekomendasikan hold untuk saham PPRO dengan target harga Rp1.420 sebelum stock split atau sebesar Rp355 per saham setelah stock split. Riset tersebut menyebutkan bahwa katalis untuk PPRO adalah strategi perseroan yang fokus pada konsumen di segmen menengah dan lokasi di area yang padat penduduk.

Berdasarkan prospektus ringkas yang dirilis perseroan, sebesar 70 persen dana rights issue untuk investasi pengembangan usaha atau sekitar Rp1,05 triliun, sedangkan 20 persen untuk modal kerja atau sekitar Rp300 miliar. Sebesar 10 persen untuk pembayaran sebagian besar utang atau sekitar Rp150 miliar.