Perkuat Modal, Emiten Grup Sinar Mas (INKP) Tawarkan Obligasi dan Sukuk Triliunan Rupiah

Emiten kertas milik grup Sinar Mas, PT Indah Kiat Pulp & Paper Tbk (INKP) tengah bersiap menerbitkan Obligasi Berkelanjutan V INKP Tahap III Tahun 2025 senilai Rp3,09 triliun. Penerbitan ini merupakan bagian dari skema Penawaran Umum Berkelanjutan V yang menargetkan dana hingga Rp14 triliun.

Manajemen INKP dalam keterbukaan informasi, menyatakan bahwa obligasi ini hadir dalam tiga seri, yaitu Seri A senilai Rp570,79 miliar dengan bunga tetap 7% per tahun dan tenor 370 hari, Seri B senilai Rp1,98 triliun dengan bunga 10% per tahun dan tenor 3 tahun, serta Seri C senilai Rp541,58 miliar dengan bunga 10,5% per tahun dan tenor 5 tahun.

Pembayaran bunga dilakukan setiap tiga bulan, dengan pembayaran pertama pada 11 Juni 2025 dan jatuh tempo masing-masing pada Maret 2026, 2028, dan 2030.

Baca Juga: Perdana! Bukit Makmur (BUMA) Terbitkan Sukuk Ijarah Senilai Rp2 Triliun

Setelah dikurangi biaya emisi, dana yang diperoleh dari penawaran umum obligasi akan dialokasikan untuk dua tujuan utama. Sekitar 50% akan digunakan untuk melunasi utang Perseroan, baik dalam bentuk angsuran pokok maupun bunga.

Sementara itu, sisa dana akan dimanfaatkan sebagai modal kerja, termasuk pembelian bahan baku, bahan pembantu produksi, energi, bahan bakar, barang kemasan, serta biaya overhead.

Selain obligasi, INKP juga akan menerbitkan Sukuk Mudharabah Berkelanjutan IV Indah Kiat Pulp & Paper Tahap III Tahun 2025 senilai Rp1,13 triliun dalam tiga seri.

Seri A senilai Rp532,93 miliar dengan indikasi bagi hasil 7% per tahun dan tenor 370 hari, Seri B senilai Rp475,89 miliar dengan indikasi bagi hasil 10% per tahun dan tenor 3 tahun, serta Seri C senilai Rp121,21 miliar dengan indikasi bagi hasil 10,50% per tahun dan tenor 5 tahun.

Tak sampai di situ, Perseroan juga berencana menerbitkan Obligasi USD Berkelanjutan II Indah Kiat Pulp & Paper Tahap II Tahun 2025 senilai USD20,04 juta. Seri A memiliki nilai USD125.000 dengan bunga tetap 5,75% per tahun dan tenor 370 hari sementara Seri B senilai USD16,78 juta dengan bunga 7% per tahun dan tenor 3 tahun.

Baca Juga: Sinar Mas Agribusiness and Food Percepat Dekarbonisasi, Bidik Nol Emisi pada 2050

Adapun Seri C senilai USD3,13 juta dengan bunga 8% per tahun dan tenor 5 tahun. Pembayaran dilakukan secara penuh (bullet payment) pada saat jatuh tempo masing-masing seri.

Adapun seluruh dana hasil penerbitan Sukuk Mudharabah dan Obligasi USD akan dialokasikan sepenuhnya untuk mendukung kebutuhan modal kerja. Dana ini akan digunakan untuk menjaga kelangsungan operasional Perseroan, mulai dari pengadaan bahan baku hingga biaya produksi dan overhead.

Jadwal penawaran umum PT Indah Kiat Pulp & Paper Tbk (INKP):

• Masa Penawaran Umum: 5 - 6 Maret 2025
• Tanggal Penjatahan: 7 Maret 2025 
• Tanggal Pengembalian Uang Pemesanan: 11 Maret 2025 
• Tanggal Distribusi Secara Elektronik: 11 Maret 2025 
• Tanggal Pencatatan pada PT Bursa Efek Indonesia: 12 Maret 2025